10:00 23.06.2004 Компания Standard & Poor's объявила о присвоении долгосрочного рейтинга приоритетной необеспеченной задолженности "В" выпуску среднесрочных еврооблигаций, запланированному группой "Альфа-Банк".
Юридическими лицами-эмитентами облигаций станут кипрская Alfa MTN Issuance Limited и Alfa MTN Market Limited. Облигации выпускаются в соответствии с договором траста между эмитентами, гарантами и трасти. По договору гарантии и договору траста все платежи по облигациям имеют безусловную и безотзывную гарантию Альфа-Банка и ABH Financial Ltd. (частная компания, зарегистрированная на Британских Виргинских островах). Рейтинг программы выпуска облигаций отражает способность и готовность Альфа-Банка исполнять свои финансовые обязательства, то есть определяется кредитным рейтингом контрагента, присвоенным Альфа-Банку, а не юридической структурой выпуска.
"Рейтинг Альфа-Банка отражает его хорошо развитую коммерческую сеть и диверсифицированный бизнес, а также благоприятные перспективы роста в контексте улучшающихся макроэкономических условий в Российской Федерации (рейтинг по обязательствам в иностранной валюте: ВВ+/Стабильный/В; рейтинг по обязательствам в национальной валюте: ВВВ-/Стабильный/А-3)", — заявила кредитный аналитик Standard & Poor’s Екатерина Трофимова. Наряду с указанными позитивными факторами на рейтинг оказывают влияние высокая концентрация бизнеса Альфа-Банка на отдельных контрагентах, недостаточная капитализация, высокий объем издержек и высокий уровень операционных рисков, присущий банковской деятельности в Российской Федерации.
Кстати, как сообщили в Альфа-банке, подготовка к выпуску еврооблигаций завершена, а их размещение может началься уже в этом году. Общий объем программы составляет 400 млн долларов США: в любой момент времени объем находящихся в обращении облигаций ограничен этой суммой. Организаторами программы являются UBS Investment Bank и Merrill Lynch International.
